民營銀行智能存款好不好?

　　從市場熱捧到質(zhì)疑，再到監(jiān)管出手，民營銀行蜂擁推出的智能存款 出名 了。

　　據(jù)《國際金融報》記者統(tǒng)計，2018年12月初，有近10家民營銀行相繼推出智能存款產(chǎn)品，例如微眾銀行 智能存款+ 、富民銀行的 富民寶 、網(wǎng)商銀行的 定活寶 、藍海銀行的 藍寶寶 、億聯(lián)銀行的 用億存 等。

　　步入2019年，這些被戴上 緊箍圈 的 網(wǎng)紅 ，日子過得還好嗎?

　　玩 限量

　　在央行約談相關(guān)銀行、第三方平臺后，多家銀行以及平臺進行了限額銷售，有的銀行則干脆下線了智能存款產(chǎn)品。

　　據(jù)記者了解，大部分民營銀行所謂的智能存款，是將定期存款收益權(quán)轉(zhuǎn)讓給第三方機構(gòu)的模式。 監(jiān)管層可能從兩方面考量：一方面，一旦出現(xiàn)投資者集中提前支取，容易產(chǎn)生流動性風(fēng)險;另一方面，高利率可能擾亂市場。 銀行信息港大數(shù)據(jù)研究院金融分析師楊慧敏分析。

　　1月16日，據(jù)《國際金融報》記者梳理，目前包括蘇寧銀行、微眾銀行等銀行官方界面已不再推介智能存款產(chǎn)品，億聯(lián)銀行、重慶富民銀行、眾邦銀行等銀行則將每日銷售額度作出限制。

　　蘇寧銀行客服人員對《國際金融報》記者表示，智能存款 升級存 早已于去年12月下架，且暫未接到何時上架的通知。

　　不過，對于產(chǎn)品下架原因，蘇寧銀行及微眾銀行均否認與監(jiān)管政策相關(guān)。微眾銀行客服人員稱： 產(chǎn)品下架主要是源于銀行從經(jīng)營策略及階段性目標(biāo)等方面綜合考量。

　　記者也以消費者身份致電了重慶富民銀行客服人員，其稱， 目前該行智能存款產(chǎn)品每日有銷售額度限制，會在當(dāng)日凌晨時間開放額度申購，如果當(dāng)日沒能搶到需等到第二天才可以。

　　對于此智能存款產(chǎn)品搶購是否具有難度，富民銀行客服人員表示， 此款產(chǎn)品因流動性強、收益較高確實自上線以來普遍受到客戶歡迎，目前臨近年關(guān)，欲購買此產(chǎn)品需要多保持關(guān)注。

　　億聯(lián)銀行官方界面顯示，目前該行智能存款 用億存 為限量發(fā)售， 暫時設(shè)置此產(chǎn)品每日申購總量，每日銷售額度將于當(dāng)日0點投放，當(dāng)天購?fù)隇橹?。

　　1月17日，記者注冊億聯(lián)銀行官方APP發(fā)現(xiàn)，在當(dāng)日午間12點左右 用億存 早已售罄。

　　一位消費者對記者笑言： 以后智能存款恐怕也需要開始拼手速熬夜搶購了，隨時可以買的時期已經(jīng)過去。

　　拓渠道

　　令人意外的是，雖然部分銀行將智能存款下線或進行額度調(diào)整，但智能存款的整體發(fā)行銀行數(shù)量及發(fā)行渠道較之前有一定提升。

　　據(jù)銀行信息港監(jiān)測數(shù)據(jù)，發(fā)行智能存款的民營銀行由原來的9家(8家民營銀行+1家直銷銀行)增加到14家(13家民營+1家直銷)，甚至不少銀行在大力拓展更多銷售渠道，除目前大家較為熟悉的京東金融、陸金所外，近期還有一些比較小的理財平臺也在發(fā)售此產(chǎn)品。

　　那么，民營銀行的發(fā)行數(shù)及渠道緣何不減反增?

　　楊慧敏對《國際金融報》記者解釋稱： 目前監(jiān)管部門對民營銀行智能存款的管理主要還是基于限制規(guī)模及窗口指導(dǎo)等方面，并沒有叫停，且在不同地區(qū)監(jiān)管的松緊程度也會略有區(qū)別。

　　 民營銀行由于受到物理網(wǎng)點限制，相比于傳統(tǒng)銀行，在攬儲及獲客方面均有較大壓力。 楊慧敏稱，智能存款由于兼具收益高、流動性好的特點，深受投資者喜愛，攬儲效果較強。在部分銀行仍舊開展智能存款來攬儲的情況下，其他銀行不免跟隨，搶占市場占有率。且民營銀行此創(chuàng)新或能進一步增強自身實力，為支持地方實體經(jīng)濟發(fā)展更好地發(fā)揮作用。

　　人民大學(xué)重陽金融研究院高級研究員董希淼在接受相關(guān)媒體采訪時則稱： 對比傳統(tǒng)銀行，民營銀行創(chuàng)新有其迫切性，且民營銀行數(shù)量少、規(guī)模小，創(chuàng)新風(fēng)險總體可控，監(jiān)管部門可引入'監(jiān)管沙盒’理念，允許民營銀行在產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新方面先行先試。
　　

　　改模式

　　另外，記者注意到，一些智能存款的形式發(fā)生了變化—— 短期 變 定期 。

　　比如，在蘇寧銀行APP官方界面，智能存款 升級存 已被一款年化收益率3.98%的智能定期存款產(chǎn)品代替。該產(chǎn)品功能顯示， 50元起存，在存款期內(nèi)可無限次數(shù)提前支取部分本金。

　　對于此產(chǎn)品的業(yè)務(wù)模式，蘇寧銀行客服人員對《國際金融報》記者解釋稱， 此款產(chǎn)品也具有一定流動性，客戶可提前支取部分本金，支取的部分是按照該行公告的利率分檔計息，未支取剩余的部分本金依舊可按照之前的較高年化收益率來計算。

　　據(jù)銀行信息港監(jiān)測，目前民營銀行智能存款的模式主要有三種：

　　第一種是可以隨存隨取的 活期 產(chǎn)品，即原來的存款收益權(quán)轉(zhuǎn)讓產(chǎn)品。不過，銀行信息港監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，目前此類型產(chǎn)品有11款，占比不足30%。

　　第二種是以短期定期存款方式存在。此類型產(chǎn)品有7天、30天或幾個月的鎖定期，鎖定期支取為活期利率，而過了短期的鎖定期后，利率即可達到5年定期的利率水平，一般在4%以上。

　　第三種是靠檔計息產(chǎn)品，這種產(chǎn)品一般期限為3年期限或5年期限，提前支取的利息為實際期限的定期存款利率，一般較基準(zhǔn)上浮50%左右，是真正的存款產(chǎn)品。上述蘇寧銀行的智能定期存款可歸屬為此類。

　　楊慧敏指出： 其實第二種模式仍是'換湯不換藥’的存款收益權(quán)轉(zhuǎn)讓產(chǎn)品，底層資產(chǎn)仍舊是3年或5年的定期存款，是目前最主要的產(chǎn)品類型。

　　那么，近期智能存款在收益率方面是否有一定變化?

　　富民銀行客服人員對記者表示： 收益率較之前變化不大，雖然目前富民銀行APP界面上'富民寶’收益率4.3%較之前4.2%略有上升，但因早前與京東金融合作的渠道上曾承諾為4.3%，目前僅是兩個平臺趨同而已。

　　記者梳理發(fā)現(xiàn)，隨存隨取的活期類產(chǎn)品，例如富民寶、藍寶寶、用億存等，利率表現(xiàn)較為一致。其中，提前支取的利率均為4.3%，而滿期利率(5年到期支取利率)用億存最高，為5.45%，其他幾個產(chǎn)品利率均在4.8%左右。